저의 어머님은 저에게 교육적으로 큰 기대를 가지셨던 분이셨습니다. 다만, 제가 공부에 큰 관심이 없어 어머님께서 많이 힘드셨습니다. 눈높이 숙제를 밀리는 일이 다반사였지요. 평소엔 어리니까 가볍게 넘어가더라도, 가끔 너무 화가 나셨을 때는 초등학교 1,2학년인 저에게 "싹수가 노랗다"라며 다그치시던 모습이 20년이 지난 지금도 기억이 납니다.
맞습니다. 저는 머리도 좋지 않고 창의력은 더더욱 없습니다. 그래서 저의 모토는 "나보다 똑똑한 사람이 제시하는 합리적인 방법을 시키는대로 하자"입니다. 독서를 할 때도, 저자가 하는 말은 일단 무조건 맞다는 자세로 저자의 논거 및 증거를 받아들이는 편입니다.
이런 자세가 세상을 혁신적으로 바꾸는 일에는 부적합하겠지만, 지금 돌이켜보면 투자를 할 때만큼은 저에게 큰 도움이 되는 것 같습니다.
위 사진은 서브프라임 모기지 사태를 다룬 빅쇼트란 영화의 첫 장면입니다. 금융위기를 재미있는 스토리로 끌어간 영화 자체도 좋았지만, 저는 바로 저 첫 장면을 가장 좋아합니다. 짧다면 짧은 제 투자 경험에서도 큰 확신을 가지고 몰빵 + 레버리지 투자를 하다가 힘들어지는 투자자들을 많이 볼 수 있기 때문입니다.
정말 놀라운 점은, 똑똑한 사람들 중에 주식/코인투자로 파산하는 경우가 굉장히 많다고 합니다. 이야기의 흐름은 다음과 같지요. 똑똑한 사람들은 자신감이 넘칩니다. 어렸을 때부터 천재 소리를 듣고 자랐고요. 명문대를 졸업하여 내가 노력하면 성과가 나온다는 강력한 믿음이 있습니다.
자신은 틀릴리가 없기에, 본인이 리서치한 회사의 주식/코인을 풀매수+빚까지 져서 들어갑니다. 가격이 하락해도 절대 팔지 않습니다. 왜? 나는 틀릴수가 없으니까. 그러다가 하락장을 맞고 더 이상 버티지 못할 때 손절을 하게 됩니다. 그리고 야속하게도 똑똑한 사람들이 손절을 하고 나면, 판 주식은 다시 오릅니다.
이와 반면에 저는 투자를 할 때 항상 "나는 병신이다"를 마음속에 새기며 매매를 합니다. 감히 나의 알량한 머리로 시장을 예측하려고하지 말고, 지금 시장을 이기는 종목들을 매수합니다.
제 트레이딩 원칙에서 매도 시그널이 나오면 매도합니다. 이 종목/코인은 더 갈 것 같은 데, 실적이 아직 반영 안된 것 같은 데 하며 익절/손절을 미루지도 않습니다.
위와 같은 원칙을 지킨 덕에, 그래도 역대급 하락장인 2021년 9월 ~ 2023년 2월(현재까지 진행중)에 살아남을 수 있었던 것 같습니다. 그리고 제가 이런 마인드셋을 가질 수 있게 도와주신 분들이 바로 오늘의 책을 써주신 강환국,systrader79님이십니다.
책은 크게 1) 트레이딩에 필요한 마인드셋 2) 구체적인 투자 전략으로 구성되어 있습니다. 다만, 구체적인 투자 전략은 매일매일 매수/매도를 하는 전략들 위주이기에 제가 사용할 수 없다고 판단하였습니다.
혹시 구체적인 투자전략에만 관심이 있으시다면 바로 "헤이비트" 서비스를 이용하시면 되겠습니다.(책에 나온 전략을 다듬어 자동매매를 해주는 서비스입니다)
그리하여 오늘 서평에서는 주로 마인드셋을 위주로 다루도록 하겠습니다. 책 자체는 절판되어 구매하실 수는 없어도 e북으로는 구매 가능하다고 합니다. 정말 좋은 책이니 읽어보시는 것을 강력 추천드립니다.
http://www.yes24.com/Product/Goods/58559013
가상화폐 투자 마법 공식 - YES24
가상화폐, ‘존버’하지 말고 ‘투자’하라하락장에서도 수익 내는 ‘단타 기법’ 공개최악의 폭락장에서도 손실을 자산 대비 10% 이내로 줄이면서 안정적으로 높은 수익을 낼 수 있는, 쉽고 안
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Part 1. 가상화폐 전장에서 통하는 전략, 계량투자
3) 돈 버는데 중요치 않은 것은 제쳐두자
가) 블록체인의 미래, 코인 백서 등과 같은 펀더멘탈을 기반으로는 돈을 버는 것이 힘듦. 본인 또한 주식에서 가치투자를 하기 위해 재무제표, 애널리스트 리포트를 읽어봤지만 잘 되지 않았음.
나) 그럼에도, 시장에서는 가격과 거래량만 가지고도 지속적으로 수익을 낼 수 있는 방법이 있음.
5) 추세에 올라타라
가) 가상화폐는 부동산, 주식, 채권과 같은 우상향 자산이 아니기에 단기 트레이딩이 필수적임.
나) 특히, 역사적으로 다양한 자산군에는 "추세"라는 속성이 증명됨. 추세란, 가격이 오르는 대상이 계속 가격이 오르고, 가격이 내리는 대상은 계속 가격이 내릴 가능성이 큼.
다) 데이비드 리카도, 혼마, 케인스 등 역사적으로 추세추종 전략을 활용하여 큰 부자가 된 예시가 많음.
Part 2. 가상화폐 투자 심리 읽기
6) 가상화폐 투자 최대의 적은 우리의 뇌
가) 우리 뇌는 투자를 함에 있어서는 심각한 편향을 보임.
나) 비일관성, 과잉 확신 편향, 처분효과(코인이 조금 올라버리면 파는 것), 손실 회피 편향, 스토리텔링 등을 조심하기!
7) 뇌의 편향을 극복하는 법
가) 매수를 하기 전에 언제 사고 언제 팔지 정하기
나) 한번 정한 전략은 끝까지 밀고 가기(중간에 수익이 나지 않는 힘든 구간이 있어도, 전략을 믿고 우직하게 이어가기)
다) 자존심 버리기(위대한 트레이더들도 승률이 30~40%일때가 많음. 승률이 낮아도 잃을 땐 적게 잃고 벌 때 왕창 벌기)
Part 3. 핵심은 상승장 투자 + 리스크 관리
8) 월요일, 오전, 월말*월초를 노려라
가) 오전 수익률(자정 매수 ~오후12시 매도)이 오후 수익률(오후 12시 매수 - 자정 매도) 보다 훨씬 수익률이 높음.
나) 투자 수익율은 월요일이 가장 높음.
다) 월말~월초(26일~5일)에 사서 월중(16일)에 팔면 수익률이 그 반대보다 훨씬 좋음.
9) 상승장에만 투자하라
가) 이동평균선으로 상승장을 구분하고, 상승장에만 투자하라
나) 물론, 하락장에도 수익을 내는 "괴수"들이 있지만, 상승장에만 투자하는 것이 경험적으로도 수익 확률이 훨씬 높음.
다) 고로, 하락장에서도 가격이 오르는 종목들을 보며 조급해하지 말고, 상승장에만 투자하여 편한한 수익과 mdd를 누리기
라) 투자는 오직 "상승장"에만 하라!
10) 리스크! 리스크! 리스크를 관리하라
가) 어떤 경우에도 MDD를 20% 이내로 관리해야 함. 20%를 넘어가면 절대로 투자전략을 장기적으로 이어갈 수 없음.
나) 본인을 포함한 대다수의 사람들은 MDD 20%가 넘어가면 심리적으로 큰 타격이 생겨 정상적인 트레이딩이 불가능해짐.
다) 코인은 변동성이 매우 큰 자산이기에, 현금비중을 섞어 변동성을 관리하는 것이 핵심!
라) 시장은 복잡계이며, 확률적으로 희박한 사건들도 종종 일어나는 곳임(EX. -10% 손절을 20번 연속한다던가)
마) 이에 따라, 전체 자산의 20% 이내에서 매매할 시, 변동성을 관리하며 장기적으로 수익을 볼 수 있는 구조가 만들어짐. (EX. 전체 자산의 20%만 투자할 시, -10% 손절을 20번 연속하더라도 전체 자산의 80%가 보존되어 이후에 올 슈퍼 상승장에서 만회를 넘어 수익까지 가능함. 반면 전체 자산을 풀배팅한 사람은 파산함.)
Part 4. 가상화폐 실전 투자 전략
11), 12) -> 구체적인 투자 전략은 e북 및 헤이비트 서비스 참조
Part 5. 폭락장이 와도 끄떡없는 위대한 트레이더들의 조언
14) 왜 계량투자는 지속하기 어려울까?
가) 트레이딩은 기본적으로 인간의 심리적 편향에 반대되는 행동을 해야 하는 고난이도 활동임. 물론 투자 전략은 초등학생도 이해할만큼 쉽지만, 인간의 손실 회피 편향을 이겨내며 트레이딩을 지속적으로(10년 이상) 유지하는 것은 굉장히 어려움.
나) 전세계의 모든 투자자들, 어떤 훌륭한 전략도 지속적으로 꾸준히 수익을 내지 못함. 워렌버핏도 금융위기나 코로나 때 순간적으로 -30~50%를 겪음.
다) 이에, 인간의 본성과 반대되는 트레이딩 전략을 장기적으로 실천하는 사람은 1%도 되지 않음. 따라서 전략이 안먹히는 구간에 전략이 죽은 것이 아닌가 포기하지 말고 꾸준히 임하는 것이 중요. -> 리스크 관리의 중요성!
라) 마치 서울대 가는 방법을 아무리 잘 알려주어도, 그 내용을 듣고 모두가 서울대를 갈 수 없는 것과 같음.
15) 백테스트의 위력과 위대한 트레이더의 투자 십계명
가) 백테스트를 통해, 나의 전략이 과거에 수익을 냈는지 확인. -> 확인 되었다면 전략을 믿고 우직하게 유지하기
1계명 : 연속으로 깨지고 깨져도 포기하지 말고 계속하라
-> 제대로 된 전략이라도 먹히지 않는 구간은 반드시 옴. 이를 이겨내야 수익을 내는 1%가 될 수 있음
2계명 : 매수 전 매도 타이밍을 정해라!
-> 전략의 노예가 되어 매수/매도 타이밍 꼭 지키기. 조기 익절 및 손절은 나의 무능함이 아니며, 손절을 안하는 것, 원칙을 지키지 않는 것이 트레이더로서 최고의 무능임을 자각하기
3계명 : 성공 투자자는 자신의 성향에 맞는 투자 전략을 찾아낸다
4계명 : 전략은 구체적이고, 초과 수익을 달성할 수 있어야 한다.
-> 구체적인 매수/매도 기준을 정하고, 이를 꼭 지키기
5계명 : 깨질 경우 규모를 축소하라
-> 매매가 잘 되지 않을 경우, 투자하는 규모를 축소하라. 대다수의 파산은 매매가 안 될 수록 빨리 본전을 만회하고자 자산 규모를 늘릴 때 발생한다.
6계명 : 손실은 필연적이다.
-> 위대한 트레이더들도 승률이 50%를 넘는 경우는 드물다. 우직하게 투자 전략을 유지하라
7계명 : 거래 규모는 매우 중요하다.
-> 위대한 트레이더들은 2%룰(한 번의 배팅에 최대 전체 자산의 2%만 잃는 것)을 철저히 지킴. "아니 그렇게 깨작깨작해서 언제 부자가 되나요?" -> 깨작깨작 돈을 버는 것이, 크게 잃는 것 보다 낫다. 또한 나중에 시드가 커질 때를 대비해 연습한다고 생각하기.
8계명 : 트레이딩 수익은 불편함과 비례함.
-> 투자 전략을 짰다면, 노예같이 따르기. 리스크 관리(자금 관리) + 장세 파단 + 투자 전략 장기적으로 유지!
9계명 : 실패를 통해 배워라
-> 매매일지 작성을 통해, 잘못된 매매를 복기하라.
10계명 : 열린 마음을 가져라
-> 이 세상에 돈을 벌 수 있는 방법은 무수히 많다. 다른 투자 자산을 투기라고 무시하지 않고, 다양한 자산에 대해 열린 관점을 가져야 함.